五域论湛：反弹第一目标是2242点
嘉宾简介：五域论湛，MBA工商管理毕业；国家高级理财规划师。中金在线“2011年度十大财经博客”十强博客得主，研发了《五域均衡强势榜》操盘交易系统，建立了五域论湛私募基金，五域行慈善助学基金，五域论湛证券网，操盘手培训中心等。 更多访谈请点击
中金访谈：欢迎五域论湛老师再次来到中金访谈，老师您好！
五域论湛：主持人好，中金在线的网友们大家好！
中金访谈：近期行情反复震荡下行，基金短期减持权重周期股给大盘带来阶段性冲击，您如何理解？
五域论湛：投资者对于机构减仓，历来有误区。认为机构在一只股票上卖出，就是不操作该股票了。其实机构对于仓位的把控，是按照不同的周期来进行调整的，并不是不操作该股票了。
比如，五域论湛在每天的收盘博文中，有一个栏目叫做“狐眼看市操作计划”，给出了分时、日线、中期三个周期的操作计划，现在三个周期都是空仓。并且讲到对于散户投资者来讲，一定不要操作分时周期，只是拿分时周期当作训练自己实战操作能力的工具就可以了。而在日线与中期这两个周期之中进行操作就可以了。熟悉五域论湛的朋友都知道，自2011年4月28日，五域论湛发出中期见顶信号以来，2年多了，中期仓位都是空仓。而日线仓位在两年多钟操作8个轮次。
机构也是如此，有自己的操作周期。他们日线与中期的标准，可能会与五域论湛不同，但是当大盘出现问题的时候，日线仓位肯定是要想五域论湛一样，实施卖出的。因此，最近基金减持仓位，是一种良性的根据市场节奏进行仓位的调整，并不是出现突发利空之后的紧急减仓甚至清仓。
所以投资者朋友没有必要对基金机构的减仓表示恐慌。正好我看到下面还有朋友们对仓位提出问题。我正在下面再给出详细的解答。对于本问题，可以做一下总结：就是现在基金机构减仓行为是良性的根据市场节奏，进行的调整。随后在大盘与个股的支撑位置，还会形成底部。这个时候机构还会根据标准，再次将减去的仓位增加回来的。
中金访谈：从技术分析角度看，老师您认为这附近反弹的幅度有多大？目前在仓位控制和技术操作上你定了怎样的策略？
五域论湛：我们先看一张图，下面这张图上面的水平黑线是2012年双顶颈线位2242点的位置。下面一根水平黑线是2012年1月8日低点2132点位置。从做盘规划来讲，2013年如果有中期行情，那么机构必须做出大型底部。针对这两个低点，2013年机构可以做出以1949点为低点的头肩底。因此本轮调整，机构可以选择在2242点构筑头肩底的右肩，或者在2132点构筑头肩底的右肩。
散户投资者的几十万，几百万不需要仓位控制。当在2242点形成日线底部，则全仓买入，目标前期高点2444点。而近期在2242点不能形成底部，将向着2132点区域继续调整，当然也就继续空仓，等待调整到2132点区域，形成日线底部，也是全仓介入，反弹第一目标是2242点。
中金访谈：您在中金博客中多次提醒，中线空仓等待时机，您能为大家解说下，您预计的“时机”大概会是什么情况？什么时候会出现呢？
五域论湛：五域论湛在博客中自2011年4月28日发出中期见顶信号以来，从来没有讲到过中期见底。这是因为五域论湛有一个中期底部模型，它是“占上连续创出新低的三根大K线的半分位”，则中期行情展开。
在2012年中金在线访谈的时候，五域论湛讲到当时三根创出新低的大K线半分位是2187点、2370点、2478点。非常遗憾2012年的最高点就是日线反弹到了2478点就见顶了，不仅中期行情为展开，还要卖出日线周期的仓位。
由于2012年不断创出新低，三根创出新低大K线的半分位修正为2098点、2187点、2370点。因此在2012年11月份，五域论湛的《五域强势榜》提示市场结构健康，五域论湛开始给出中期操作规划，也就是日线反弹，先要围绕2370点见顶，调整回到2187-2370点区域，随后再次形成底部，围绕2370点形成大型底部的时候，中期行情展开。
我们看下图，行情就是按照五域论湛的做盘规划运行的，下面三根水平黑线就是三根大K线半分位2098点、2187点、2370点的位置，一波反弹突破2370点，随后围绕2370点形成头肩顶，颈线位是虚线2287点的位置。不论是在2187-2370点区域，围绕上面讲到的2242点见底，还是头肩顶下跌去，见到2132-2187点区域见底，都会形成上面五域论湛讲到的头肩底，因为这都是右肩形成，日线反弹开始，实施买入。上攻目标是大型头肩底颈线位2478点一线。在此突破，则2013年中期行情展开，反之，与去年一样，不仅中期行情无法展开，日线就是见顶，需要卖出了。
那么突破大型头肩底颈线位的目标是哪里？这个问题在去年中金访谈的时候，我也讲到了，第一目标先看2800-2900点区域。
突破的时间何时出现，教给大家一个很简单的方法，如果在2242点形成右底，那么左肩用了2个半月，那么右肩也是这个时间，现在已经过了一个月，后面还有一个半月，也就是到5月初。
而调整到2132-2187点区域构筑右肩，那么左肩将近半年，右肩也有半年，现在过了一个月了，后面还要有5个月，也就是8月中旬附近，才有机会突破。如果计算一个大概的时间的话，那就是2013年5-8月份，大盘在2132点不破形成支撑的前提下，会出现向上突破的中期行情。
中金访谈：蓝筹股尽管业绩优秀，但普遍不受股民喜爱，小盘股业绩波动较大，反而受到热炒，这是什么原因呢？
五域论湛：这个道理很简单，股票的上涨需要的是资金的支持。而在弱势之中，资金有限，就要针对小市值低价格的股票进行操作。而等到大行情来临了，自然也就是大资金进场，才能撬动大市值的个股，也就是蓝筹股。我们可以放眼看一看大盘的走势，与一些大市值业绩优秀的个股的走势是一模一样的。比如下图上面的就是业绩优良的大盘蓝筹浦发银行，下面就是上证大盘。基本上就是兄弟两个，长相差不多。所以弱势操作小市值，强势操作大盘蓝筹，这也是一个散户投资者的好方法。
网友提问：
中金在线网友：请问老师，002199东晶电子未来走势，压力支撑是？谢谢。
五域论湛：五域论湛进行个股规划，最为看重的就是区域之源，所谓区域之源就是个股上市第一天的位置。该股是8.35-9.19元区域（图中黑框区域）。中长期能够围绕该区域形成底部，在中长期买入信号出现，目标历史高点16.21元。
而现在能够围绕7.24元成底（黑圈区域），才有攻击介入区域之源的能力。否则中期继续空仓为宜。
中金在线网友：这两天煤炭股表现比较出色，是否意味着接下来反弹的主线是煤炭和有色呢？
五域论湛：煤炭与有色比较出色，应该是凭着感觉形成的观点吧？因为通过《五域强势榜》的统计，这两个板块今年以来都没有进入到强势板块之中，形成超级强势板块。3月份以来，是电子、机械、化工、医药，进入到了超级强势板块之中。
但是它们的延续性都不强，所以没有一个成为真正的强势板块，造成大盘持续下跌。不论是没有龙头，还是百花齐放，都不能形成一统天下的局面，因此必须在这三个板块中，形成一个具有延续性的板块，大盘才会走好。现在还没有形成超级强势板块的局面。市场处于结构不健康状态。
20130301
电子
7
20130301
机械
6
电子第一机械第二，潜力榜650，市场结构不健康
20130304
医药
6
20130304
电子
6
医药电子并列，潜力榜650，市场结构不健康
20130305
电子
6
电子第一，潜力榜650，市场结构不健康
20130311
电子
6
电子第一，潜力榜750，市场结构健康
20130312
化工
6
化工第一，潜力榜750，市场结构不健康
20130313
化工
6
化工第一，潜力榜800，市场结构不健康
20130314
无
0
无超级强势板块，潜力榜800，市场结构不健康
而煤炭与有色板块，截至到昨天3月14日。能源（包含煤炭）板块在强势榜中有5个席位，有色只有一个。虽然昨天能源的席位在强势榜中占比最高，但是成为超级强势板块，需要有六个席位，它还差一个。因此有色与能源都不能成为近期的强势板块。
20130314
泛农
1
20130314
化工
4
20130314
医药
2
20130314
交通
4
20130314
电子
4
20130314
商业
20130314
纺织
3
20130314
非金属
2
20130314
机械设备
1
20130314
能源
5
20130314
公用
20130314
造纸
2
20130314
房地产
2
20130314
旅游
20130314
工程
20130314
钢铁
20130314
金融
20130314
有色
1
20130314
外贸代理
中金访谈：好的。非常感谢五域论湛老师详细而又精彩的分析。这期的名家访谈到这儿就结束了，感谢广大股民朋友的关注。也欢迎您继续关注名家访谈的其他话题。祝大家周末愉快！中金访谈，关注您所关注。我们下期再见！
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